קבוצת הבנקאות אוסטרליה וניו זילנד

קבוצת הבנקאות אוסטרליה וניו זילנד, המכונה בדרך כלל ANZ, היא קבוצת בנקאות אוסטרלית המשרתת לקוחות קמעונאיים, עסקיים ומוסדיים. Australia and New Zealand Banking Group Limited הוא הבנק התפעולי שלה; ANZ Group Holdings Limited נעשתה לחברת האם הנסחרת שלה ב-2023. הקבוצה מנהלת את עסקיה בעיקר באוסטרליה ובניו זילנד, לצד רשת בנקאות בינלאומית.^[1][2]

מבנה תאגידי והיקף הפעילות

ההבחנה בין הבנק התפעולי של ANZ לבין חברת האם הנסחרת שלה חשובה בעת קריאת דוחות כספיים, גילויים רגולטוריים ומידע משוק ההון. ב-3 בינואר 2023, ANZ יישמה תוכנית הסדר שהקימה את ANZ Group Holdings Limited כחברת האם הנסחרת החדשה של הקבוצה. הבנק התפעולי שמר על השם Australia and New Zealand Banking Group Limited. ANZ מתארת את חברת האם כחברת אחזקה לא-תפעולית מורשית לפי דיני הבנקאות האוסטרליים. לפיכך, אזכור של “ANZ” עשוי להתייחס לקבוצה המאוחדת הרחבה, לחברת האם הנסחרת או לבנק עצמו, בהתאם להקשר.^[1][2]

ANZ מציינת כי היא מספקת מוצרים ושירותים בנקאיים ופיננסיים ליותר מ-8.5 מיליון לקוחות קמעונאיים ועסקיים ופועלת בכמעט 30 שווקים. נתונים אלה מתארים את היקף הקבוצה כפי שהוא מוצג על ידי ANZ, ולא את מספר הלקוחות או את הטווח הגאוגרפי של הבנק התפעולי האוסטרלי לבדו. פעילותה משתרעת מעבר לחשבונות משק בית ומשכנתאות גם לבנקאות עסקית ולשירותים ללקוחות מוסדיים. אוסטרליה וניו זילנד הן שני שווקיה הגאוגרפיים העיקריים, בעוד הנוכחות הבינלאומית שלה תומכת בחלקים מעסקיה המוסדיים.^[2][3]

הדוח השנתי לשנת 2025 של ANZ Group Holdings Limited מתאר עסק קמעונאי באוסטרליה, עסק מסחרי באוסטרליה, עסק בניו זילנד ופעילויות בנקאות מוסדית. הדוח מבחין בין נוכחות הקבוצה באוסטרליה, בניו זילנד ובשווקים בינלאומיים אחרים. תיאורים אלה מועילים להבנת פעילותה, אף ששמות החטיבות וגבולות הדיווח עשויים להשתנות. ANZ הודיעה באוקטובר 2026 כי תשנה את דיווחי החטיבות כדי להתאימם טוב יותר לאופן שבו הקבוצה מנהלת את קשרי הלקוחות, מקצה משאבים ומודדת ביצועים.^[3][4]

התפתחות היסטורית

ANZ מייחסת את מורשתה ל-Bank of Australasia, שהוקם בלונדון תחת כתב חסות מלכותי בשנת 1835. מורשת זו קדומה הן לשם הנוכחי של הבנק התפעולי והן למבנה של חברת האם הנסחרת שלו. ב-1951 התאחדו Bank of Australasia ו-Union Bank of Australia כדי להקים את ANZ Bank. לאחר מכן התמזגה ANZ עם English, Scottish and Australian Bank בשנת 1970, וכך נוצרה Australia and New Zealand Banking Group Limited. לפיכך, 1835 מתייחס למוסד קודם, 1951 להקמת ANZ Bank באמצעות מיזוג, ו-1970 להקמת קבוצת הבנקאות תחת שם הבנק התפעולי הנוכחי שלה.^[5][6]

התרחבותה המאוחרת של הקבוצה כללה את רכישת Suncorp Bank, שהושלמה ב-31 ביולי 2024. ANZ תיארה את העסקה ככזו שהוסיפה היקף לעסקי הקמעונאות והמסחר שלה באוסטרליה והגדילה את נוכחותה בקווינסלנד. השלמת רכישה והטמעת הלקוחות, המערכות והתפעול שלה הן אבני דרך שונות: עדכון המסחר של ANZ מיוני 2026 ציין כי הטמעת Suncorp Bank נמשכת. לכן יש להבין את Suncorp Bank כעסק שנרכש בידי קבוצת ANZ, ולא כשם חלופי לכל הקבוצה.^[7][8]

פעילות בנקאית ומימון

באוסטרליה, הפעילות הקמעונאית של ANZ כוללת שירותים ללקוחות פרטיים, בעוד שהפעילות המסחרית שלה פונה ללקוחות עסקיים. הפעילות המוסדית שלה משרתת ארגונים גדולים וכוללת שירותים הקשורים לשווקים. הקבוצה פועלת גם בניו זילנד ובשווקים אחרים. הקטגוריות מזהות קשרי לקוחות שונים ומקורות הכנסה; אין לבלבל אותן עם חברות ציבוריות נפרדות רק משום ש-ANZ מדווחת עליהן כעסקים או חטיבות.^[2][3]

כמו בנקים אחרים, תוצאותיה המדווחות של ANZ מושפעות הן מפעילות אשראי והן מפעילות פיקדונות. פיקדונות לקוחות מספקים מקור מימון, בעוד שהלוואות ואשראי שניתנו מייצגים אשראי שהועמד ללקוחות. עדכון המסחר של ANZ מיוני 2026 דיווח כי פיקדונות הלקוחות עלו ב-A$15 מיליארד והלוואות ואשראי נטו ב-A$24 מיליארד בין 31 במרץ ל-30 ביוני 2026. אותו עדכון דיווח גם על מרווח ריבית נטו קבוצתי של 1.54% לרבעון. אלה הם מדדים תקופתיים: שינויים ביתרות אינם, כשלעצמם, קובעים כמה רווח הניבה כל פעילות או מה תהיה הביצועיות העתידית שלה.^[8]

הקבוצה משתתפת גם בפעילות שווקים. עדכון יוני 2026 דיווח בנפרד על הכנסות משווקים בסך A$507 מיליון לרבעון. הפרדה זו מן הנתונים על הלוואות ופיקדונות מסייעת להמחיש מדוע מוסד עם לקוחות פרטיים ועסקיים עשוי להיות חשוף גם לסיכוני מסחר, תפעול והתנהלות הקשורים לשווקים פיננסיים סיטונאיים. הגילויים של ANZ מציגים פעילויות אלה יחד ברמת הקבוצה, אך יש להן לקוחות שונים ומאפייני סיכון שונים.^[3][8]

דיווח כספי

ANZ מדווחת הן על רווח סטטוטורי והן על מדד שהיא מכנה רווח מזומן. אלה אינם ניתנים להחלפה. רווח סטטוטורי הוא התוצאה החשבונאית המדווחת, בעוד שמדד הרווח המזומן של ANZ מתאים את הרווח הסטטוטורי לפריטים מוגדרים. על קוראים המשווים תקופות לבדוק את ההתאמות ולא להתייחס לסכום מתואם כאילו היה התוצאה הסטטוטורית. לשנה הכספית שהסתיימה ב-30 בספטמבר 2025, ANZ דיווחה על רווח סטטוטורי של A$5.891 מיליארד ועל רווח מזומן של A$5.787 מיליארד. היא גם ציינה כי הרווח המזומן ללא פריטים משמעותיים היה A$6.896 מיליארד, מה שממחיש כיצד הטיפול בפריטים אלה משנה את ההשוואה.^[9]

למחצית השנה שהסתיימה ב-31 במרץ 2026, ANZ דיווחה על רווח סטטוטורי של A$3.650 מיליארד ועל רווח מזומן של A$3.780 מיליארד. עדכון שלאחר מכן לרבעון שהסתיים ב-30 ביוני 2026 דיווח על רווח סטטוטורי לא מבוקר של A$1.95 מיליארד ועל רווח מזומן של A$1.90 מיליארד. מחצית השנה והרבעון מכסים אורכי זמן שונים, ונתוני הרבעון השלישי הוגדרו במפורש כלא מבוקרים; אין להציגם כתוצאות שנתיות מלאות שקולות.^[8][10]

מדדי הון מספקים זווית נוספת על הבנק, הנבדלת מן הרווח. ANZ דיווחה על יחס הון עצמי רובד 1, או CET1, של 12.39% ב-31 במרץ 2026 ושל 12.51% ב-30 ביוני 2026. CET1 הוא מדד הון רגולטורי, לא שיעור ריבית על פיקדונות ולא תשואה לבעלי מניות. ANZ מדווחת עליו לצד מדדי רווחים ומאזן משום שיכולתו של בנק לספוג הפסדים רלוונטית גם לפיקוח זהיר וגם לדיווח כספי.^[8][10]

רגולציה והגנת מפקידים

הפעילויות הבנקאיות של ANZ באוסטרליה פועלות במסגרת רגולטורית הכוללת את הרשות האוסטרלית לפיקוח זהיר (APRA) ואת הנציבות האוסטרלית לניירות ערך ולהשקעות (ASIC). הפיקוח של APRA עוסק בעניינים זהירים, לרבות הון וניהול סיכונים; ASIC ניהלה הליכים הנוגעים להתנהלותה של ANZ בשירותים פיננסיים. בנק המילואים של אוסטרליה הוא הבנק המרכזי של אוסטרליה, ולא חברת האם התאגידית של ANZ. חשוב להבחין בין התפקידים המוסדיים הללו כאשר בוחנים את מצבו הפיננסי של בנק, את התנהלותו ואת מקומו במערכת הרחבה יותר.^[11][12]

פיקדונות זכאים במוסדות קבלת פיקדונות מורשים המאוגדים באוסטרליה נכללים ב-Financial Claims Scheme אם היא מופעלת לאחר כישלון המוסד. APRA קובעת כי התוכנית מגינה על פיקדונות זכאים עד A$250,000 לכל בעל חשבון בכל מוסד קבלת פיקדונות מורשה. התקרה אינה ערבות לכל יתרה או לכל סוג של מוצר פיננסי: APRA מציינת, למשל, כי כיסוי הפיקדונות שלה חל על חשבונות מתאימים עם כספים בדולר אוסטרלי. התוכנית נוגעת לפיקדונות זכאים במוסד אוסטרלי ואין להניח כי היא חלה באותו אופן על כל מוצר המוצע ברחבי הרשת הבינלאומית של ANZ.^[13][14]

עניינים רגולטוריים

באפריל 2025, APRA קיבלה מ-ANZ התחייבות הניתנת לאכיפה בבית המשפט, שעסקה בחולשות בניהול סיכון לא-פיננסי ובתרבות הסיכון. APRA הגדילה תוספת הון בגין סיכון תפעולי שהוחלה על ANZ מ-A$750 מיליון ל-A$1 מיליארד. הרגולטור אמר כי חרף עבודת התיקון נותרו חולשות בבנק, אך גם תיאר את ANZ כיציבה פיננסית ובעלת הון ונזילות איתנים. תוספת זו הייתה דרישת הון זהירה; אין לתארה כקנס או כהפחתה בפיקדונות הלקוחות.^[11]

ASIC הודיעה בספטמבר 2025 כי ANZ Bank הודתה בהתנהלות פסולה הקשורה לשירותים שסיפקה לממשלת אוסטרליה, בדיווח לא מדויק של נתוני מסחר באג״ח ובעניינים שהשפיעו על לקוחות קמעונאיים. באותה עת אמרה ASIC כי תבקש את אישור בית המשפט הפדרלי לקנסות בסך כולל של A$240 מיליון. תיאור ההודעה כבקשה לאישור בית משפט, ולא כקנס שכבר הוטל, שומר על ההבחנה בין תוצאה מוצעת של רגולטור לבין צו בית משפט. העניינים מראים כי סוגיות ההתנהלות של ANZ נגעו גם לפעילות מוסדית-שוקית וגם לשירותי בנקאות הפונים ללקוחות.^[12]

היקפה, ההיסטוריה שלה ומגוון הפעילויות של ANZ הופכים זיהוי מדויק לחשוב. בנקי קודמיה, הבנק התפעולי, חברת האם הנסחרת והעסקים שנרכשו הם גופים קשורים אך לא זהים. בדומה לכך, רווחי הקבוצה, הגנת הפיקדונות האוסטרלית והפעולות הרגולטוריות חלים כל אחד בתחומי הדיווח וההיקף המשפטיים שצוינו להם.^{[1][3][8][13]}